La réforme Bâle II (formation)

illustration_conference_solvency_ii_les_echos La gestion des risques, notamment celle du risque de crédit, se retrouve au centre des préoccupations des professionnels de la finance en cette période de crise. Pour les établissements financiers, Bâle II a des conséquences majeures sur les systèmes dans la

mesure où la réforme touche l’ensemble des activités des banques : processus de notation et de suivi des risques crédit, méthodologie de tarification clientèle, mise en place d’une quantification des risques, intégration du risque opérationnel dans la marche quotidienne de l’établissement, impact stratégique de la gestion de la solvabilité et de la rentabilité des fonds propres, production de l’information financière, gouvernance, etc. (more…)

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Stress Testing et Quantification des Risques (formation)

illustration_conference_solvency_ii_les_echos Procédure incontournable, les scénarii de stress-test ou tests de résistance des banques, ont révélé de grandes défaillances depuis le début de la crise financière.

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So [much ?] capitaux

Augmentation de capital, prise de participation de l’état et stress tests… Depuis le début de la crise, la notion de capital prend une nouvelle dimension dans le débat public. Les analystes se focalisent non seulement sur le niveau des fonds propres mais surtout, et c’est là que réside la nouveauté, sur la qualité de ceux-ci. Ainsi, deux concepts apparus récemment sont de plus en plus présents dans les media : le « Core Tier 1 » et le « Tangible

Common Equity » (TCE). (more…)

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1 commentaire Envoyer Newsletter 8 juillet, 2009

Le capital économique et les exigences du pilier II de Bâle II

Les directives du pilier II de Bâle II visent à s’assurer que les banques évaluent au mieux l’adéquation de leurs fonds propres avec leur profil de risque. De quelles manières la mise en place du capital économique dans un établissement bancaire permet-elle à la fois de fournir

des réponses à cette exigence et d’apporter ses spécificités propres ? (more…)

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2 commentaires Envoyer Newsletter 16 juin, 2009

Bâle II, stress-testing et quantification des risques (formation)

illustration_conference_solvency_ii_les_echos Dès l’entrée en vigueur des nouvelles normes prudentielles Bâle II, les établissements bancaires et financiers ont subi la pression de la crise des liquidités. Le Comité de Bâle a choisi d’accélérer la mise en place d’une version « II.a » des contrôles d’ici 2010.

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Stress testing, ce qui attend les banques

stress-testing-illustration Procédures incontournables dans le monde bancaire, les exercices de stress testing voient leur mode opératoire fortement remis en cause par la crise actuelle. Ce n’est d’ailleurs pas un hasard si le BCBS (Basel Committee on Banking Supervision) a publié en janvier 2009 une note 

‘’Principles for sound stress testing practices and supervision’’. Les premières conclusions du BCBS pointent un manque de ‘’sévérité’’ des scénarios de stress qui n’ont ainsi pas permis aux banques de bien se préparer à des conditions extrêmes. (more…)

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La difficile évaluation du risque de marché

La pertinence de la « Value At Risk » comme outil d’évaluation du risque de marché est remise en question.

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Commenter Envoyer Newsletter 5 mars, 2009

La réforme Bâle II: principes, enseignements et changements méthodologiques (formation)

illustration_conference_solvency_ii_les_echos La réforme Bâle II est désormais en marche. Pour les établissements financiers, son impact, dans les dernières années, a été majeur sur les systèmes. Il va l’être désormais sur toute l’organisation dans la mesure où la réforme irrigue l’ensemble des activités des banques.

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Commenter Envoyer Newsletter 25 août, 2008

Bâle II : 2ème pilier, stress-testing et quantifications des risques (formation)

illustration_conference_solvency_ii_les_echos Si la majorité des établissements est aujourd'hui en conformité avec le pilier I dans la réforme de Bâle II, l'implémentation des piliers II et III semble prendre du retard.

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Interview de Christian Jimenez – Président de l’antenne française de PRMIA (Professional Risk Managers’ International Association)

christian-jimenez Perception de la crise financière actuelle et des risques sous-jacents

Sia Conseil : Les deux chocs actuels du monde financier que constituent, au niveau mondial, la crise des subprimes et au niveau français, le scandale de l’affaire « Jérôme Kerviel » à la Société Générale ramènent à un problème de gestion des

risques. Comment de tels risques ont-ils pu être occultés ? (more…)

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Commenter Envoyer Newsletter 18 mars, 2008

La prise en compte du risque pays : une tendance de plus en plus forte

illustration_risque_pays_image La crise de la dette mexicaine en 1982 qui a contraint le pays à décréter un moratoire est l’une des premières et principales manifestations contemporaines du risque pays. Le concept prend d’ailleurs toute son ampleur au cours des années 90 avec les crises des pays

émergents (crise asiatique de 1997, crise russe de 1998…). (more…)

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1 commentaire Envoyer Newsletter 2 octobre, 2007

L’évaluation du risque de marché à travers les méthodes de la VaR et du Stress Testing

stress-testing-illustration La quantification du risque est un souci majeur des acteurs financiers car elle leur permet de répondre à des interrogations comme « Combien pouvons-nous perdre avec notre portefeuille dans des conditions de marché normales ou anormales pour un horizon de temps

donné ? ». La VaR (Value at Risk) et le Stress Testing constituent les deux méthodes les plus courantes de quantification du risque ; elles sont généralement combinées. (more…)

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